Placements en infrastructures: des sources de rendement stables en période d’incertitude?

Les infrastructures sont traditionnellement considérées comme une classe d’actifs stable. En effet, la demande pour les services correspondants est constante, qu’il s’agisse de la rénovation de routes vétustes, du développement des réseaux de fibre optique ou des investissements dans les énergies éolienne et solaire pour réduire les émissions de gaz à effet de serre. Souvent, cette classe d’actifs nécessite des investissements massifs et à long terme. Grâce à leurs rendements prévisibles et à la protection élevée contre l’inflation qu'ils confèrent, les placements en infrastructures offrent des opportunités de rendement particulièrement intéressantes, notamment en période d’incertitude économique. C’est pourquoi les caisses de pensions investissent depuis longtemps dans cette classe d’actifs.

Jusqu’à présent, les investisseuses et investisseurs privés pouvaient difficilement investir dans des infrastructures: les projets dans cette classe d’actifs offrent souvent des droits d’accès exclusifs aux investisseurs institutionnels et nécessitent des investissements minimaux élevés. Les placements directs ne sont ainsi réservés qu’à un groupe très restreint d’investisseurs. Mais il existe désormais les European Long-term Investment Funds (ELTIF), et les fonds d’investissement alternatifs (FIA) qui permettent aux investisseuses et investisseurs d’effectuer des placements sur des marchés de Private Infrastructure Equity et de profiter ainsi des évolutions dans le domaine des infrastructures. Nos conseillères et conseillers se tiennent à votre disposition pour vous fournir plus d’informations sur cette classe d’actifs lors d’un premier entretien gratuit. 

En cette période d’incertitude géopolitique, de nombreux investisseurs et investisseuses recherchent des solutions de placement à valeur stable. Les placements en infrastructures offrent des avantages déterminants: grâce à des contrats à long terme, au soutien de l’Etat et à des revenus souvent indexés, ils garantissent une protection robuste contre l’inflation, tant pour les investisseurs institutionnels que privés. Actuellement, les projets d’infrastructures dans les domaines de l’énergie et des transports sont particulièrement prisés car ils combinent une demande fiable et des rendements prévisibles.

La demande d’investissements en infrastructures est stimulée par les mégatendances comme la décarbonation et la digitalisation. La Suisse s’est fixé des objectifs ambitieux en matière de réduction des émissions de CO₂. Pour qu'ils soient atteints, d’importants investissements dans des sources d’énergie durables telles que les énergies solaire et éolienne sont nécessaires. D’autres secteurs nécessitent des investissements, à savoir l’électromobilité, le développement des centres de données et des infrastructures de télécommunication, mais aussi et surtout l’intelligence artificielle, qui connaît un développement fulgurant: aujourd’hui déjà, les centres de données consomment environ 415 térawattheures d’électricité par an, soit environ 1,5% des besoins mondiaux en électricité. Selon les estimations de l’Agence internationale de l’énergie (AIE), ce chiffre devrait doubler d’ici à 2030. 

Investissements en infrastructures et durabilité: un double gain

Le thème de la durabilité joue un rôle important dans la stratégie de placement de nombreux investisseurs et investisseuses. Les projets d’infrastructures permettent de combiner rendements financiers et objectifs environnementaux et sociaux et d’équilibrer son propre portefeuille non seulement sur le plan économique, mais aussi en termes de critères ESG. Les projets d’infrastructures durables tels que les réseaux de transport respectueux de l’environnement ou les énergies renouvelables sont des objectifs de placement attrayants pour les investisseuses et investisseurs souhaitant mettre à profit leur capital pour avoir une influence positive sur l’environnement. Autre aspect important: les projets d’infrastructures durables sont souvent soutenus par les pouvoirs publics et encouragés par des réglementations; ils génèrent donc des rendements particulièrement attrayants et stables. Les personnes souhaitant investir de manière durable trouveront des possibilités intéressantes dans les infrastructures vertes telles que les parcs éoliens, les installations photovoltaïques ou les concepts de mobilité durable. Autant de solutions qui se prêtent parfaitement à la diversification du portefeuille avec des placements conformes aux critères ESG.

Risques liés aux investissements en infrastructures: ce à quoi les investisseuses et investisseurs doivent veiller

Comme pour toute classe d’actifs, les placements en infrastructures comportent des risques qu’il convient de prendre en compte.

• Les prescriptions et modifications sur les plans politique et réglementaire peuvent avoir un impact sur la rentabilité des produits de placement.
• Actuellement, de nombreux placements en infrastructures nécessitent des investissements initiaux élevés.
• Les projets d’infrastructures sont généralement des placements à long terme: en général, les fonds sont immobilisés sur une longue période.
• De nombreux placements en infrastructures présentent une structure complexe et ne peuvent donc pas être liquidés rapidement.

Il est donc d’autant plus important pour les investisseuses et investisseurs privés d’évaluer avec précision si des placements en infrastructures peuvent leur convenir. Si tel est le cas, les bons produits de placement permettent d’obtenir des rendements stables et attrayants. Dans le cadre d’un conseil en placement personnalisé, nos expertes et experts vous aident à déterminer si les infrastructures sont la classe d’actifs adaptée à votre situation.

La clé d’un avenir stable, en toute liberté de choix sur le plan financier

Les investissements en infrastructures offrent aux investisseuses et investisseurs l’opportunité de poser les bases d’un avenir financier en toute liberté de choix. Dans le même temps, ils apportent une contribution positive à la société, confèrent de la stabilité au portefeuille et le protègent contre les crises. Autre aspect important: en raison de leur faible corrélation avec d’autres catégories de placement, les placements en infrastructures constituent un moyen efficace d’accroître le niveau de diversification du portefeuille. Pour les investisseuses et investisseurs en quête d’une stratégie d’investissement axée sur le long terme et pertinente sur le plan social, les placements en infrastructures peuvent être la bonne solution pour compléter judicieusement la stratégie de placement et participer activement à la construction de l’avenir.